As ações negociadas a 500 vezes o p/s subiram 40% no acumulado acumulado Mais alguém se sente estranho com esse mercado ou isso é apenas um rally tardio do Papai Noel liderado por temas que estão pegando uma oferta? Não sei se isso resulta em um flush out ou se há rotação suficiente para fora das grandes caps para mantê-lo vivo

$NVDA Extremamente grato por ter podido fazer uma pergunta ao CEO da Nvidia, Jensen Huang, em nome do investidor 🙌 de varejo

$ZETA Algumas reflexões sobre o Zeta e a recente ação dos preços: 1. Obviamente, o nome agora se tornou um favorito dos fintwits. É impressionante como um nome pode viralizar, a questão é se o nome está viralizando por causa de algo memeish ou legítimo, e com Zeta parece muito mais legítimo do que não, baseado apenas em uma ideia: avaliação. A avaliação continua sendo significativamente descontada em relação aos pares, razão pela qual uma reavaliação é possível, e muitas pessoas estão começando a perceber esse descompasso de avaliação também. 2. Ouço falar do Zeta desde setembro, mas nunca pesquisei seriamente até fazer uma pesquisa aprofundada há duas semanas. Depois de perceber duas coisas: 1) a execução de superar e superar a entrega contra a previsão e 2) o desconto significativo que está sendo negociado com a lucratividade GAAP provável no próximo trimestre, a tese ficou muito clara: nome SaaS com margens de flexão, capacidade de escalar, aumento rápido de clientes, fosso com dados de primeira parte, e sequência consistente de gestão para entregar mais. 3. Então, esse hype é real? Sim, porém, está sendo negociado com desconto por um motivo. Há relatórios curtos, processos judiciais, etc. Também há uma falta geral de compreensão sobre o espaço de CRM de marketing (estou começando a entender de verdade), então não é algo super empolgante como energia/drones/etc que atrai as pessoas pelo nome. Não acho que os relatórios curtos sejam tão confiáveis, então isso não é uma grande preocupação. Competidores como ADBE e ORCL vão aproveitar o alcance do Zeta? Potencialmente... já que esses nomes podem embalar suas ofertas facilmente e agrupá-las... mas os 17 trimestres de batidas e levantamentos são o que me mostra que a Zeta tem uma estrutura de execução diferente, que permite defender seu fosso, crescer o negócio no mínimo 20% (guia de 34% para 2026, incrível) e engajar fusões e aquisições estratégicas para continuar fazendo a empresa crescer. Será que o nome está rodando porque muitos nomes de alta beta estão rodando? Claro, mas esse NÃO é um nome caro. O valor justo, realisticamente, está mais próximo de $35. Então, se isso cair se o mercado cair, ele só se torna um nome mais fácil para entrar no DCA e, com base no volume ter sido três vezes maior que a média diária na última semana, parece que o nome está em modo de acumulação e criar uma base forte na casa dos $20 parece possível. Agora que o hype chegou, um lucro forte no quarto trimestre pode ajudar a legitimar ainda mais o impulso que eles conseguiram desenvolver, mas acho que o nome é barato. Aumentei bastante minha posição desde que comprei há duas semanas, ainda tentando mantê-la gerenciada e adequada em tamanho, mas pode ser um fator significativo para a carteira este ano se chegar mais perto do valor justo.