Escribí una nueva publicación en el Stack: "Coeficiente de Información, Coeficiente de Transferencia y Todo Eso". Un poco de contexto a continuación. A diferencia de los viejos tiempos, no voy a escribir una tormenta de tweets tortuosa de oraciones mediocres y capturas de fórmulas. Ese era el objetivo principal de usar el Stack.

Entonces: primero, hay una introducción sobre el Coeficiente de Información. Y también una introducción a la inversión cuantitativa (Xsectional) utilizando este concepto. Si has comprado mi libro rojo, ya lo sabes. Esta parte se conecta con el capítulo de Backtesting allá.

Segundo: Coeficiente de Transferencia. Para citar al infinitamente citador Inigo Montoya: "Sigues usando esa palabra. No creo que signifique lo que tú crees que significa". Intento explicar por qué se malinterpreta y, cuando se entiende, por qué no es tan útil.

Por último: cómo cuantificar la degradación de una señal prístina a una señal corrupta. La breve historia/insight es: estimar el Sharpe es difícil, pero estimar *las diferencias en el Sharpe* de estrategias emparejadas es mucho más fácil.

Los datos están. Publicación en TC que tardó unas pocas horas en escribir: < 100 me gusta. Publicaciones sobre Sicilia que tardaron 1 min en escribir: > 4000 me gusta. Esto se puede explicar por el hecho de que las personas que me siguen por contenido financiero son ahora quizás el 10% del total. Ir a Substack fue lo correcto. Unos pocos miles de lectores, pero específicos de finanzas.